Шортисти Bitcoin ризикують ліквідацією на $2,5 мільярда при ціні $72K: чи опинилися ведмеді в небезпеці?
Ключові моменти:
Bitcoin, досягнувши $72 000, ліквідує шорти на суму $2,5 млрд, потенційно знищуючи ведмедів, які перебувають у надмірному кредитному плечі.
Війна в Ірані та високі ціни на нафту наразі чинять тиск на BTC, але перемир’я або ETF-інвестиції можуть спровокувати швидке відновлення.
Шорти на $2,5 млрд під загрозою, якщо BTC досягне $72 000
Bitcoin (BTC) постійно не може досягти нових максимумів після спроби повернення до рівня $75 000 з 17 березня.
Ведмежі ставки на ф'ючерси Bitcoin збільшуються, оскільки війна в Ірані підняла ціни на нафту до найвищого рівня після червня 2022 року. Проте дві події можуть підштовхнути Bitcoin до $72 000 у найближчі тижні та сприяти стійкому бичачому тренду.
Сукупні оцінки рівнів ліквідації ф'ючерсів BTC, USD. Джерело: Coinglass За оцінками Coinglass, загалом $2,5 млрд у коротких позиціях на ф’ючерсах Bitcoin буде ліквідовано, якщо Bitcoin виросте всього на 7,5% до $72 000 від поточного рівня $67 100.
Ведмеді BTC отримують вигоду від продажів майнерів та слабкого S&P 500
Ведмеді додавали шорти з 25 березня, коли Іран, за повідомленнями, відмовився вести переговори про перемир’я. Додатковий тиск з’явився, коли MARA Holdings (MARA US) оголосила про продаж 15 133 BTC 26 березня. Публічна компанія Bitcoin-майнера переорієнтувалася на комп’ютинг для штучного інтелекту і вирішила скоротити свої Bitcoin-активи для погашення боргів.
Після піку майже в 7 000 пунктів 28 січня S&P 500 впав на 10% до 30 березня. Інвестори побоюються ризиків рецесії, адже у центральних банків менше можливостей для зниження процентних ставок через інфляцію.
Ціни на нафту підскочили більш ніж на 70% з початку війни в Ірані наприкінці лютого, що збільшує логістичні витрати та скорочує споживчі витрати.
Ймовірність цільового рівня процентної ставки на зустрічі FOMC у вересні. Джерело: CME Трейдери оцінюють у 89% ймовірність того, що ФРС збереже процентні ставки стабільними до вересня, з 5% ймовірністю підвищення до 4%.
На початку березня ф’ючерси на облігації показували протилежне, з 79% ймовірністю зниження ставок. Доходи з фіксованого доходу, ймовірно, залишатимуться привабливими довше.
Річна ставка фінансування безстрокових ф’ючерсів Bitcoin. Джерело: Тим часом впевненість серед ведмедів Bitcoin зросла, що відображено негативною ставкою фінансування в безстрокових ф’ючерсних контрактах.
У нейтральних ринкових умовах зазвичай лонги платять за збереження позицій, і цей індикатор коливається між 5% і 10% для компенсації витрат на капітал.
Негативні ставки фінансування свідчать про відсутність попиту на бичачі ставлення з кредитним плечем і потенційну надмірну впевненість ведмедів.
Перемир’я або економічна слабкість можуть підвищити Bitcoin
Хоча неможливо передбачити результат війни за участі Ірану, угода про перемир’я може спричинити бичачий настрій і несподівано застати ведмедів.
Bitcoin виріс з $69 150 до $74 900 протягом п’яти днів, які закінчилися 16 березня, після того як ETF Bitcoin, що торгуються у США, за два тижні отримали чисті припливи на $1,5 млрд. Якщо ETF-інвестиції відновляться, Bitcoin також може повернутися до рівня $72 000.
Пов’язане:ETF Bitcoin "стануть більшими" за ETF золота – аналітик
Щоденний чистий потік ETF Bitcoin, які торгуються у США, USD. Джерело: SoSoValue Президент США Дональд Трамп попросив Конгрес збільшити витрати на оборону до $1,5 трлн згідно з бюджетною пропозицією на 2027 рік, оприлюдненою у п’ятницю. Ці плани включають 10% скорочення в інших сферах для компенсації військових витрат.
Трамп, за повідомленнями, сказав на приватному заході у Білому домі в середу: “Ми ведемо війни. Ми не можемо забезпечити догляд за дітьми”, повідомляє CNBC.
Якщо економіка США втратить силу або якщо приватні погашення кредитів й надалі тиснутимуть на ринок, інвестори ймовірно шукатимуть альтернативний захист.
Таким чином, Bitcoin стане більш привабливим, оскільки наразі торгується на 47% нижче свого історичного максимуму. Отже, бичачий тренд до $72 000 може відбутися, незалежно від того, як довго триватиме війна в Ірані.
Відмова від відповідальності: зміст цієї статті відображає виключно думку автора і не представляє платформу в будь-якій якості. Ця стаття не повинна бути орієнтиром під час прийняття інвестиційних рішень.
Вас також може зацікавити
Від розширення обчислювальної потужності AI до отримання доходів на прикладних рівнях, Goldman Sachs аналізує новий етап інвестування в AI: хто може перетворити токени на грошовий потік
Конкуренція у сфері застосунків штучного інтелекту все більше зміщується до практичного впровадження в бізнесі, і ті програмні платформи, які зможуть ефективно та точно перетворювати можливості моделей на надійні бізнес-результати, отримають нові можливості для зростання.

AI велика тенденція все ще перебуває на дуже ранній стадії! TSMC (TSM.US) на конференції Goldman Sachs оприлюднила новітні оцінки: агенти розширять попит на потужності до CPU, потужності N3 та CoWoS все ще дуже напружені.
Нещодавно головний фінансовий директор TSMC Хуан Жэньчжао виступив на конференції Goldman Sachs Communacopia + Technology, де поділився своїм баченням перспектив індустрії штучного інтелекту (AI), а також інформацією щодо внутрішньої операційної діяльності компанії.

Зростання напруженості між США та Іраном, Brent здорожчує до 102 доларів, ф'ючерси на американські акції змінюються різноспрямовано, дох ідність американських облігацій залишається на високому рівні
Нафта Brent залишається вище 100 доларів за барель. Індекс MSCI Asia Pacific знизився на 0,6%, корейський KOSPI закрився зі зниженням на 0,2% і склав 7034,11 пункту. Bitcoin впав до 78299 доларів зі зниженням на 0,8% за добу. Доходність облігацій США утримується на високому рівні, долар коливається й знижується. Ринки уважно стежать за майбутніми даними щодо CPI США.
Чим більш вражаючі можливості AI, тим більше потрібно розширити NAND-сторедж! Goldman Sachs розбирає "довгострокову угоду + величезне AI-інференціювання" бичачу логіку SanDisk (SNDK.US)
Goldman Sachs зберігає рейтинг "купувати" для Sandisk і встановлює цільову ціну на наступні 12 місяців у розмі рі 2200 доларів. Відносно ціни закриття 1737,99 доларів на 8 вересня, потенційний приріст становить приблизно 26,6%.

