SpaceX (SPCX.US) удвоила выручку и планирует объединиться с Tesla (TSLA.US), прибыль Super Micro Computer (SMCI.US) резко выросла

По сообщению Woofun AI, на Уолл-стрит во вторник по итогам торгов отмечалась выраженная разница в динамике: традиционные "голубые фишки" и сектор здравоохранения уверенно лидировали, что позволило индексу Dow Jones Industrial Average вырасти более чем на 500 пунктов, в то время как технологические гиганты продемонстрировали относительно слабую динамику. В фокусе внимания после торговой сессии оказались важные новости: SpaceX (SPCX.US) объявила о доходе за третий квартал в размере 14,58 млрд долларов, что на 161% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а также Маск подтвердил, что SpaceX и совет директоров Tesla (TSLA.US) создали специальный комитет и официально начали обсуждение объединения компаний.

В это же время акции Super Micro Computer (SMCI.US) выросли примерно на 15,6% в ходе внебиржевых торгов благодаря предварительным показателям, превысившим ожидания. Напротив, акции Netflix (NFLX.US), несмотря на превышение ожиданий по прибыли, резко упали более чем на 5% после закрытия из-за сниженного прогноза на четвертый квартал и пересмотра ожиданий по доходам от рекламы.

На момент закрытия торгов вторника по восточноамериканскому времени основные фондовые индексы продемонстрировали разнородную динамику. Dow вырос на 1,02% и закрылся на отметке 52 495,88 пункта; индекс S&P 500 увеличился на 0,28% — 7 712,57 пункта; Nasdaq Composite слегка снизился на 0,02% и составил 26 424,82 пункта. Индекс Russell 2000, отражающий динамику акций компаний малой капитализации, показал сильный рост на 1,65% — 2 773,42 пункта. Индекс волатильности VIX понизился на 6,13%, закрывшись на отметке 17,31 пункта, что свидетельствует об ослаблении панических настроений на рынке. Из 11 секторов индекса S&P 500 рост показали 9. Лидировал сектор здравоохранения — плюс около 2,3%; сектор недвижимости вырос примерно на 1,7%; коммунальные услуги и финансы повысились более чем на 1% каждый.

Также в плюсе закрылись сектора потребительских товаров, основных продуктов, материалов, энергетики и промышленности. Единственными двумя секторами, показавшими снижение, стали коммуникационные сервисы (минус 0,89%) и информационные технологии (около -0,3%).

Акции "семи гигантов" показали разнонаправленную динамику: пять снизились, две выросли. Meta (META.US) упала на 1,59%, Alphabet C (GOOG.US) — на 1,11%, Apple (AAPL.US) — на 1%, Microsoft (MSFT.US) — на 0,31%, Nvidia (NVDA.US) — на 0,29%. Tesla выросла вопреки рынку на 1,54%, Amazon (AMZN.US) прибавила 0,07%. Филадельфийский полупроводниковый индекс снизился на 0,29%: из 30 его компонентов выросли 11, упали 19. Lam Research (LRCX.US) потеряла 3,21%, ARM (ARM.US) — 3,07%, AMD (AMD.US) — 0,62%; TSMC (TSM.US) выросла на 1,16%, Qualcomm (QCOM.US) — на 1,26%. Акции компаний-производителей памяти вели себя разнонаправленно: Western Digital (WDC.US) выросла на 3,44%, Seagate (STX.US) — на 2,17%, SanDisk (SNDK.US) снизилась на 0,42%, Micron (MU.US) потеряла 0,98%. Большинство китайских компаний, торгующихся в США, подорожали: китайский индекс Nasdaq Golden Dragon вырос на 0,68%, достигнув 5 719,25 пункта, в частности, акции XPeng (XPEV.US) поднялись на 7,60%, Li Auto (LI.US) — на 5,67%.

Отчетный сезон заметно влияет на динамику голубых фишек. 3M (MMM.US) превысила ожидания по скорректированной прибыли на акцию и повысила годовой прогноз, акции выросли на 5,78%; Northrop Grumman (NOC.US) также прибавила более 4% после публикации отчетности. General Motors (GM.US) потеряла почти 7% из-за давления издержек и негативных прогнозов по продажам, а утвержденная советом директоров программа обратного выкупа акций в размере 20 млрд долларов не смогла изменить ситуацию. На долговом рынке доходность 10-летних облигаций США в Нью-Йорке к концу сессии снизилась примерно на 2,7 б.п. до 5,1126%, доходность 2-летних выросла примерно на 1,3 б.п. до 4,7804%. На рынке сырья ноябрьские фьючерсы на нефть WTI подешевели на 1,80%, до 101,79 доллара за баррель; декабрьские фьючерсы на нефть Brent снизились на 0,69%, до 108,79 доллара за баррель. Декабрьские фьючерсы на золото COMEX упали на 0,42%, до 4 142,50 доллара за унцию. На рынке криптовалют цена bitcoin составляет примерно 83 100 долларов, ethereum — около 2 450 долларов.

Согласно анализу Woofun AI, показатели SpaceX за третий квартал продемонстрировали взрывной рост: выручка составила 14,58 млрд долларов, чистая прибыль — 4,4 млрд долларов (против убытка за аналогичный период прошлого года). После публикации отчета акции компании дорожали более чем на 8% в неофициальной торговле. Маск на конференц-звонке раскрыл, что совет директоров SpaceX и Tesla сформировал специальный комитет для обсуждения возможности объединения. Он подчеркнул значительные плюсы слияния, но заявил, что решение еще не принято и требует одобрения акционеров. Главным драйвером роста компании в текущем квартале стал бизнес в области "суперинтеллекта" с доходом 7,56 млрд долларов (рост почти на 830% г/г), что составляет около 52% общей выручки и впервые стало основным источником дохода компании. Быстрый рост обеспечили новые соглашения по облачным услугам, консолидация Cursor и продукты, связанные с Grok.

Тем не менее основную прибыль продолжает приносить бизнес подключения, включая Starlink: операционная прибыль этого направления достигла примерно 2,37 млрд долларов, а бизнес суперинтеллекта — порядка 430 млн долларов. Важно отметить, что капитальные расходы SpaceX в третьем квартале составили колоссальные 19,59 млрд долларов, превысив квартальную выручку; основная часть пошла на инфраструктуру вычислений для AI. При том что доходы новых направлений растут быстро, необходимо следить за тем, сможет ли прибыльность догнать столь масштабные инвестиции.

Super Micro Computer раскрыла предварительные результаты за первый квартал 2027 финансового года, ожидая чистые продажи в диапазоне 18,5–19,5 млрд долларов, что значительно выше предыдущих прогнозов (14,5–15,5 млрд долларов). Компания объясняет рост в первую очередь увеличением спроса на AI-платформы. Показатель прибыльности также превзошел ожидания: прогноз по валовой марже составил 12–12,5% против предыдущего ориентирования 10,4–10,8%, что обусловлено изменениями в структуре клиентов и продуктов. Одновременное превышение прогнозов по выручке и марже стимулировало рост акций на 15,6% в неофициальной торговле. В условиях распространенных на рынке опасений по поводу окупаемости AI-инвестиций опубликованный прогноз предоставил конкретные данные по росту спроса на серверы и улучшению прибыльности продуктов. Данные являются неаудированными предварительными оценками. Окончательный отчет ожидается 3 ноября.

За третий квартал Netflix получила доход в 12,87 млрд долларов (+11,8% г/г); прибыль на акцию составила 0,87 доллара, что выше рыночных ожиданий (0,82 доллара). Однако гораздо больше инвесторов волнует потенциал роста в следующем квартале. Компания прогнозирует выручку в четвертом квартале на уровне 13,44 млрд долларов и прибыль на акцию 0,67 доллара — оба показателя ниже средних прогнозов аналитиков. Оценка по рекламному бизнесу также снижена: Netflix ожидает годовой доход около 2,7 млрд долларов (прежний прогноз — порядка 3 млрд долларов), объясняя это более медленным, чем ожидалось, запуском некоторых функций рекламных продуктов. Сейчас годовой прогноз выручки от компании — 51,1 млрд долларов, что чуть ниже середины прежнего прогнозного диапазона. Превышения ожиданий по прибыли за квартал оказалось недостаточно, чтобы компенсировать опасения инвесторов по поводу дальнейшего роста, в результате чего акции Netflix упали после закрытия торгов более чем на 5%.

Геополитические факторы продолжают влиять на рынок энергоносителей. Во вторник нефть сначала подорожала, а затем подешевела, причем сообщения о переговорах усилили внутридневную волатильность. В какой-то момент появились слухи о том, что США и Иран могут вскоре заключить соглашение — нефть быстро дешевела, падение превышало 3%. Позже дипломаты, участвующие в переговорах, опровергли сообщения о "скорой сделке", и нефтяные котировки частично отыграли потери. Риски в поставках из Ближнего Востока по-прежнему сохраняются, и котировки нефти в ближайшее время по-прежнему будут подвержены влиянию сообщений о переговорах и военных новостях. Текущее снижение нельзя расценивать как признак заключения сделки. Ключевые события сегодняшнего дня включают выступление Хуана Женьсюня с программной речью на GTC Berlin в 17:00 по пекинскому времени — инвесторы будут следить за новостями Nvidia о развитии AI-инфраструктуры, корпоративных приложениях и отраслевом партнерстве в Европе. После закрытия торгов в США (утро четверга по пекинскому времени) ожидается публикация отчетностей Meta, Tesla и Lam Research. В центре внимания Meta — рост рекламных доходов и капитальные затраты; у Tesla — рентабельность автомобильного бизнеса, денежные потоки и реакция менеджмента на потенциал объединения; для Lam Research — спрос на полупроводниковое оборудование и прогноз на следующий квартал.