Hoje é sexta-feira e também coincide com o feriado do Festival do Meio Outono, o que pode afetar a liquidez do mercado asiático. Mas mais relevante do que o fator festivo é o risco de volatilidade causado pelo vencimento concentrado de um grande volume de opções.
O mercado já passou por uma clara liquidação de alavancagem dos dois lados: tanto posições long quanto short foram liquidadas em grande escala, indicando que o impacto dos fundos alavancados sobre os preços está claramente aumentando nas últimas movimentações.
Também há divergências claras nos ciclos:
A estrutura bullish de longo prazo ainda não foi comprometida, mas os gráficos de 12 horas e diário têm pressão de correção; os ciclos curtos continuam se ajustando repetidamente.
Ontem, após testar o suporte de 8 horas, o mercado foi rapidamente puxado de volta pelos fundos, retornando à zona de consolidação em níveis elevados. Isso mostra que ainda há suporte abaixo, porém o momentum de 2, 8 e 12 horas já caiu significativamente e a divergência entre posições long e short está aumentando.
Hoje, é especialmente importante se prevenir contra um duplo massacre long-short:
Primeiro romper para cima para liquidar posições short, depois cair rapidamente para liquidar posições long; ou primeiro testar abaixo para realizar liquidações e em seguida puxar de volta rapidamente.
Portanto, o mais importante agora não é prever a direção com antecedência, mas sim monitorar os pontos-chave e esperar a confirmação com volume.
₿ BTC
Visão: consolidação em alta, prioridade para vendas em níveis altos e compras em níveis baixos, foco na faixa entre 83.000—85.500.
BTC subiu desde cerca de 75.900 em 17 de setembro até próximo de 87.400, um aumento de aproximadamente 15%. Atualmente recuou para perto de 84.000, sendo mais adequado definir isso como uma normalização após uma sequência de altas, e não uma reversão confirmada da tendência.
A estrutura das médias móveis no gráfico diário ainda segue bullish, com EMA15 e EMA30 abaixo do preço dando suporte dinâmico; ao mesmo tempo, o preço retornou da faixa superior da Bollinger para a faixa central-superior, sem apresentar ainda candles de forte reversão.
Porém, o momentum nos ciclos curtos já arrefeceu de forma evidente.
Portanto, hoje não se aposta em direção unilateral, mas sim se opera dentro da faixa principal de 83.000—85.500:
Se houver uma queda rápida para 83.000—83.300 e suporte for encontrado, atenção para uma possível recuperação; se o preço encontrar resistência em 85.000—85.500, oportunidades de venda em posições altas devem ser monitoradas.
Só com um verdadeiro rompimento com volume acima de 85.500 ou uma queda efetiva abaixo de 83.000 será necessário reconsiderar a estratégia de consolidação.
Suporte: 83.000-83.300, 82.500
Resistência: 85.000-85.500, 86.000, 87.000
⟠ ETH
Visão: consolidação em alta, vendas nos níveis altos, compras nos baixos, foco especial em seguir BTC.
ETH também está em fase de consolidação após recuo em níveis elevados. A estrutura de médio prazo ainda mostra resiliência, mas os ciclos curtos já estão em ajuste.
Além disso, o mercado está com certa pressão de realização de lucro. Algumas grandes posições migraram durante o recuo, indicando que, após altas rápidas, o capital começa a divergir em opiniões.
Hoje ocorre vencimento concentrado de opções de BTC, e mesmo que ETH não seja o foco principal deste evento, devido ao apetite de risco geral e à volatilidade de BTC, ETH também pode apresentar movimentos abruptos.
Por isso, hoje ETH é mais adequado para operações dentro de faixas:
Observar suporte entre 2.650—2.680, primeira zona de resistência em 2.700—2.720; se continuar avançando para 2.750 ou até 2.780—2.800, atenção especial para ver se o volume acompanha.
Se BTC apresentar um rompimento repentino, ETH, por ser um ativo de alta volatilidade, deve ter suas posições especialmente bem controladas.
Suporte: 2.650-2.680, 2.630, 2.580
Resistência: 2.700-2.720, 2.750, 2.780-2.800
