Czwarta próba zakończona sukcesem! Brookfield (BAM.US) przejmuje australijskiego producenta rur RWC za 2,9 miliarda dolarów, oferując premię w wysokości 32%.

Według informacji z Jinse Finance, Brookfield Asset Management Company (BAM.US) zgodziła się na przejęcie Reliance Worldwide Corp. za gotówkę. Ta transakcja wycenia tę australijską firmę produkującą systemy rurowe na około 4,1 miliarda AUD (czyli 2,9 miliarda USD).

Przewodniczący Reliance Worldwide, Russell Chenu, stwierdził w oświadczeniu: „Zarząd jednogłośnie uznał, że ta transakcja leży w najlepszym interesie akcjonariuszy RWC.”

„Zarząd rozważył także ryzyko związane z realizacją przyszłego wzrostu, a także szeroko pojęte otoczenie makroekonomiczne i geopolityczne, zestawiając je z pewnością wartości, jaką niesie zapłata w gotówce”.

Jak wiadomo, zysk Reliance w dużej mierze zależy od rynku północnoamerykańskiego. Dyrektor generalny Heath Sharp powiedział, że perspektywy firmy zostały poważnie naruszone przez cła. W roku podatkowym 2026 sprzedaż w regionie obu Ameryk spadła o 4%, a skorygowany zysk operacyjny o ponad 11%, co było spowodowane wpływem amerykańskich ceł, spadającą sprzedażą i rosnącymi kosztami surowców.

Brookfield złożył propozycję przejęcia trzy razy w pierwszej połowie tego roku, a następnie po raz czwarty w sierpniu, oferując 4,75 AUD za akcję, co oznacza 32% premię wobec ceny zamknięcia z dnia 17 sierpnia.

W innym oświadczeniu Brookfield podał: „Reliance to właśnie taki biznes, jakiego szukamy — globalny lider branży przemysłowej, posiadający silną markę, trwałe relacje z klientami oraz wyraźne możliwości tworzenia wartości dzięki ciągłym inwestycjom w działalność operacyjną i rozbudowie oferty produktowej.”

Przejęcie Reliance Worldwide pozwoli Brookfield wejść na rynek amerykański budownictwa oraz mieszkań, który odpowiada za około 60% przychodów Reliance, a pozostała część wpływów pochodzi z regionu Azji i Pacyfiku, Europy oraz Bliskiego Wschodu. Ta australijska firma istnieje od 1949 roku i jest najlepiej znana ze złączek rurowych Sharkbite do instalacji na wcisk, które można montować bez użycia specjalistycznych narzędzi.

Brookfield posiada rozległe portfolio aktywów w Australii, obejmujące nieruchomości, infrastrukturę oraz private equity. W grudniu ubiegłego roku firma nawiązała współpracę z GIC Pte (Singapore Government Investment Corporation) i zgodziła się na przejęcie National Storage REIT, a także jest właścicielem sieci dystrybucji energii i gazu AusNet Services oraz firmy światłowodowej Uniti (UNIT.US).

Obie firmy zgodziły się na włączenie „klauzuli dotyczącej konkurencyjnych ofert”, pozwalającej Reliance Worldwide poszukiwać konkurencyjnych propozycji, dzielić się materiałami due diligence oraz negocjować warunki. Goldman Sachs doradza Reliance Worldwide przy tej transakcji.