I chip AI guidano la ripresa del Nasdaq, SanDisk (SNDK.US) balza del 7% scatenando il rimbalzo tecnologico

Secondo Woofun AI, l’indice Nasdaq 100 ha stabilito il tono di leadership grazie a una solida inversione nel settore dei chip AI, con il boom di Sandisk (SNDK.US) e altri titoli di riferimento che hanno rappresentato un punto di ancoraggio chiave per il recupero del sentiment di mercato della giornata.

Lunedì a metà seduta, il mercato azionario statunitense ha mostrato una notevole divergenza: fluttuazioni nei dati macroeconomici e attese politiche si sono intrecciate. Il Nasdaq 100 è salito del 1,7%, l’S&P 500 ha seguito con un aumento dello 0,7%, mentre il Dow Jones Industrial Average è rimasto essenzialmente stabile.

Questo rimbalzo rappresenta una correzione diretta alla forte volatilità della scorsa settimana, quando il Nasdaq aveva perso oltre il 4% e i titoli dei chip erano crollati di quasi il 10%. Sul fronte delle politiche, il presidente della Federal Reserve Walsh ha mantenuto un atteggiamento prudente riguardo alle decisioni del prossimo Federal Open Market Committee (FOMC), evitando previsioni. Ha sottolineato che i recenti dati sull’inflazione relativamente alta non hanno modificato il suo giudizio sulle condizioni economiche, anche se il mercato si attende in modo diffuso che i tassi rimarranno invariati a ottobre. Il mercato obbligazionario ha reagito di conseguenza: il rendimento del Treasury decennale USA è salito di circa 6 punti base, raggiungendo il 5,14%, in netto contrasto con la diminuzione di quasi 15 punti base della settimana precedente. A metà seduta di lunedì, l’S&P 500 era salito di 51 punti a 7.711 punti, il Dow Jones era sceso lievemente di 6 punti a 51.996 punti, e settori difensivi sensibili ai tassi d’interesse hanno fatto segnare le performance peggiori. Il Nasdaq 100 è salito di 511 punti a 29.699 punti, ma resta circa il 2,3% sotto il prezzo di chiusura di settembre. Il Russell 2000 è avanzato dello 0,6% a 2.736 punti.

Degno di nota, tra le "sette grandi star", Amazon (AMZN.US) ha segnato un incremento del 4,9% a 262,32 dollari, mostrando la resilienza dei grandi titoli tecnologici.

Dai dati raccolti da Woofun AI emerge che la scomposizione dettagliata di ETF settoriali e titoli singoli rivela un cambiamento strutturale nei flussi di capitale. Tra i settori dell’S&P 500, il Technology Select Sector SPDR Fund (XLK.US) ha guidato con un aumento del 2,0%, seguito dal Consumer Discretionary Select Sector SPDR Fund (XLY.US) con un +1,6%. Al contrario, pressati dall’aumento dei rendimenti dei Treasury, il Utilities Select Sector SPDR Fund (XLU.US) è sceso dell’1,6%, il Real Estate Select Sector SPDR Fund (XLRE.US) dell’1,2%, mentre Health Care (XLV.US), Energy (XLE.US) e Financials (XLF.US) hanno perso circa lo 0,8% ciascuno.

A livello di ETF, il VanEck Semiconductor ETF (SMH.US) è salito del 3,0%, l’iShares Expanded Tech-Software Industry ETF (IGV.US) è cresciuto dell’1,9%. A fronte di una flessione di circa lo 0,5% del prezzo dei futures sull’oro, sceso a circa 4.160 dollari per oncia, il VanEck Gold Miners ETF (GDX.US) è diminuito dell’1,3%, mentre lo SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME.US) è avanzato dello 0,7%.

Tra i titoli singoli, il comparto dei chip AI ha guidato i rialzi: Intel (INTC.US) è salita del 5,0% grazie a JPMorgan (JPM.US) che ne ha alzato il rating a “neutrale”; Lam Research (LRCX.US) ha segnato +5,4%. Dopo il crollo della scorsa settimana, i titoli delle memorie sono rimbalzati: Micron Technology (MU.US) è salita di circa il 4%, Sandisk (SNDK.US) è schizzata di quasi il 7%, SK Hynix è avanzata di circa il 6%. Nel settore chip ottici, Marvell (MRVL.US) ha registrato un forte balzo del 7,3%.

I movimenti anomali di alcuni comparti e i risultati trimestrali aziendali hanno ulteriormente arricchito il quadro di mercato. Nell’indice Russell 1000, Cleveland-Cliffs (CLF.US) ha guadagnato il 16,0% a 14,06 dollari, risultando il top performer della giornata. L’EPS rettificato del terzo trimestre è stato di 0,28 dollari, superiore ai 0,21 dollari attesi; l’EBITDA rettificato si è attestato a 612 milioni di dollari. Il management stima per il quarto trimestre un valore superiore a 700 milioni, che nel prossimo anno dovrebbe superare i 4 miliardi di dollari, grazie ai prezzi e alla produzione dell’acciaio favoriti dai dazi. I titoli legati ai data center sono risaliti dopo le vendite guidate dai problemi di finanziamento della scorsa settimana: Applied Digital (APLD.US) è aumentata del 10,2% a 19,89 dollari, TeraWulf (WULF.US) e IREN (IREN.US) hanno guadagnato circa il 6%. Anche i titoli delle apparecchiature per semiconduttori hanno registrato solide performance: FormFactor (FORM.US) è salita dell’8,4% a 113,78 dollari, Teradyne (TER.US) del 6,6%.

Questo rimbalzo, guidato sia da risultati superiori alle attese sia da una rotazione settoriale, segna un mercato che, dopo il recente shock di liquidità a breve termine, torna a concentrarsi sui leader tecnologici e industriali supportati da solide performance operative.