Suku bunga hipotek di Amerika Serikat diperkirakan tetap tinggi hingga tahun 2027! Fannie Mae secara signifikan menaikkan prediksi, suku bunga hipotek 30 tahun diperkirakan mencapai 7,5% tahun depan.

Menurut informasi dari Zhihong Finance APP, tekanan suku bunga tinggi di pasar properti Amerika Serikat kemungkinan akan bertahan lebih lama. Fannie Mae, lembaga pembiayaan hipotek perumahan Amerika, baru saja secara signifikan menaikkan proyeksi suku bunga hipotek untuk kuartal keempat 2026 dan sepanjang tahun 2027, memperkirakan bahwa rata-rata suku bunga hipotek tetap 30 tahun AS akan mencapai 7,4% pada kuartal keempat tahun ini dan akan bertahan di level 7,5% sepanjang tahun 2027. Sebelumnya, prediksi Fannie Mae untuk dua periode tersebut masing-masing adalah 6,8% dan 6,7%.

Hal ini berarti Fannie Mae menaikkan proyeksi suku bunga KPR untuk kuartal keempat tahun ini sebesar 0,6 poin persentase, dan untuk tahun 2027 sebesar 0,8 poin persentase, mencerminkan tingginya inflasi di AS, naiknya imbal hasil obligasi, serta perubahan prospek kebijakan moneter yang secara signifikan mengubah ekspektasi pasar terhadap biaya pendanaan properti di masa depan.

Menurut data Mortgage News Daily, hingga Selasa, rata-rata suku bunga hipotek tetap 30 tahun AS telah naik menjadi 7,46%. Seiring data inflasi terbaru yang dirilis lebih tinggi dari ekspektasi pasar, imbal hasil obligasi semakin merangkak naik, dan suku bunga hipotek mungkin terus meningkat pada hari Rabu.

Faktanya, sejak awal September, suku bunga hipotek di Amerika Serikat telah mengalami kenaikan tajam secara berkelanjutan. Tekanan inflasi yang membandel, aksi jual di pasar obligasi, serta pengetatan kebijakan moneter lebih lanjut oleh Federal Reserve, bersama-sama mendorong kenaikan cepat biaya pinjaman perumahan.

Sebelumnya, Federal Reserve melakukan kenaikan suku bunga pertamanya dalam lebih dari tiga tahun. Meskipun suku bunga hipotek tidak sepenuhnya bergerak selaras dengan suku bunga acuan Federal Reserve, ekspektasi pasar terhadap penilaian inflasi di masa depan dan jalur kebijakan The Fed tetap berdampak penting pada suku bunga KPR.

Suku bunga hipotek tetap 30 tahun AS umumnya sangat terkait dengan pergerakan imbal hasil obligasi negara AS berdurasi 10 tahun. Baru-baru ini, terdorong oleh naiknya harga minyak dan kekhawatiran terhadap prospek ekonomi global, imbal hasil Treasury 10 tahun terus naik, sehingga semakin meningkatkan biaya pendanaan perumahan.

Dampak suku bunga tinggi sudah mulai terlihat di pasar properti Amerika Serikat, di mana pasar pembelian tradisional musim gugur lebih dulu memasuki fase penurunan yang jelas. Data dari platform properti Zillow menunjukkan bahwa pada September, penjualan rumah yang menunggu penyelesaian di AS turun 8,5% dibanding tahun sebelumnya. Indikator ini terutama merefleksikan transaksi rumah second yang telah menandatangani kontrak namun belum menggenapi penyerahan, dan dianggap sebagai indikator awal penting untuk aktivitas penjualan rumah di masa depan.

Pada saat yang sama, permintaan aplikasi hipotek di Amerika Serikat terus menurun tajam, menandakan bahwa tekanan ganda harga rumah tinggi dan suku bunga tinggi semakin melemahkan kemampuan daya beli konsumen properti. Bagi calon pembeli rumah, naiknya suku bunga hipotek tidak hanya berarti kenaikan cicilan bulanan, tetapi juga dapat berdampak langsung pada kemungkinan disetujui atau tidaknya aplikasi pinjaman di bank.

Seiring naiknya biaya pinjaman, sebagian keluarga yang sebelumnya mampu membeli rumah mungkin harus menurunkan anggaran pembelian, bahkan menunda rencana pembelian rumah. Sementara itu, pembeli lain bisa saja kehilangan kualifikasi mengajukan hipotek karena rasio pendapatan terhadap beban utang mereka tak lagi sesuai ketentuan lembaga pinjaman. Ini berarti, dampak suku bunga tinggi pada pasar properti Amerika Serikat kini tidak hanya menahan minat pembelian rumah, tetapi juga mempersempit kelompok calon pembeli potensial yang memenuhi syarat pinjaman.

Patut diperhatikan, kenaikan proyeksi suku bunga yang signifikan oleh Fannie Mae kali ini mengindikasikan bahwa harapan pasar properti AS agar biaya pendanaan turun mungkin kembali tertunda. Jika suku bunga hipotek tetap 30 tahun bertahan di sekitar 7,5% sepanjang tahun 2027, pembeli rumah akan terus menghadapi tekanan cicilan bulanan tinggi dan aktivitas transaksi properti kemungkinan tetap tertekan.

Bagi pasar properti, bertahannya suku bunga hipotek di level tinggi juga berpotensi memperlebar perbedaan harga antara penjual dan pembeli. Pembeli rumah menjadi lebih berhati-hati karena kenaikan biaya pendanaan, sementara penjual cenderung enggan menurunkan harga secara signifikan, yang dapat memperpanjang siklus transaksi rumah dan terus menekan volume penjualan di pasar.