Anthropic Punya Model Baru Lagi—Saham Perangkat Lunak Akan Membencinya
Anthropic memimpin dalam pengembangan pengguna sistem agen otonom, dan peluncuran Claude Sonnet 4.6 pada hari Selasa memberikan pukulan lagi bagi perusahaan perangkat lunak.
Sonnet 4.6 dari Anthropic dirilis tak lama setelah peluncuran Claude Opus 4.6, menciptakan pukulan bertubi-tubi yang membuat saham perusahaan perangkat lunak tradisional terpukul.
- Saham MSFT bergerak.
Investor perangkat lunak khawatir akan kanibalisasi: kekhawatiran bahwa agen AI canggih, seperti model terbaru Anthropic, membuat antarmuka pengguna tradisional dan model berbasis langganan menjadi usang.
Anthropic menanggapi kekhawatiran ini secara langsung dalam sebuah posting blog saat mengumumkan peluncuran terbaru pada hari Selasa.
"Hampir setiap organisasi memiliki perangkat lunak yang tidak mudah diotomatisasi: sistem dan alat khusus yang dibangun sebelum antarmuka modern seperti API ada. Untuk membuat AI menggunakan perangkat lunak seperti itu, sebelumnya pengguna harus membangun konektor khusus. Tapi model yang dapat menggunakan komputer seperti manusia mengubah persamaan itu," kata Anthropic.
Saham Perangkat Lunak Dalam Tekanan
Saham perangkat lunak "kantor" tradisional seperti Salesforce, Inc. (NYSE:CRM) dan Intuit, Inc. (NASDAQ:INTU) anjlok setelah peluncuran model-model terbaru dan peluncuran terbaru dari Anthropic bisa menambah tekanan.
"Performa yang sebelumnya membutuhkan model kelas Opus—termasuk untuk tugas-tugas kantor di dunia nyata yang bernilai ekonomi—sekarang tersedia dengan Sonnet 4.6," kata startup AI tersebut pada hari Selasa.
Sektor keamanan siber juga tidak luput. Okta, Inc. (NASDAQ:OKTA) dan CrowdStrike Holdings (NASDAQ:CRWD) menghadapi perubahan di mana deteksi ancaman berbasis AI berpotensi lebih unggul dari perangkat lunak endpoint tradisional.
Bahkan Microsoft Corp. (NASDAQ:MSFT), meskipun telah berinvestasi besar di bidang AI dan Anthropic itu sendiri, turut terkena dampaknya dengan saham turun 18% pada tahun 2026.
Beberapa pemimpin industri, seperti CEO Nvidia Corp. (NASDAQ:NVDA) Jensen Huang, berpendapat bahwa AI akan "memberi makan" bukan "memakan" perangkat lunak. Namun, penurunan sebesar $830 miliar pada indeks perangkat lunak dan layanan menunjukkan bahwa Wall Street bertaruh pada masa depan di mana model AI adalah perangkat lunaknya.
Gambar: Shutterstock
Disclaimer: Konten pada artikel ini hanya merefleksikan opini penulis dan tidak mewakili platform ini dengan kapasitas apa pun. Artikel ini tidak dimaksudkan sebagai referensi untuk membuat keputusan investasi.
Kamu mungkin juga menyukai
Disintegrasi "Transaksi Konsensus" dan kelahiran konsensus baru! Goldman Sachs menjelaskan: Mengapa institusi saat ini semua mengurangi kepemilikan AI secara signifikan
Perdagangan yang sangat ramai dengan tema "long AI, short semuanya" sedang mengalami dekonstruksi yang menyakitkan—pasar tidak lagi puas dengan "narasi pembakaran uang", para raksasa cloud skala besar harus menunjukkan konversi pendapatan yang nyata sambil menghadapi belanja modal sebesar 1,1 triliun dolar AS. Kesenjangan listrik sebesar 40-50 gigawatt, meningkatnya biaya modal, dan perubahan paradigma makro dari era "kelebihan belanja" sedang mengubah perdagangan AI dari keyakinan menjadi tantangan monetisasi yang keras.
Pengeluaran modal AI menghadapi dilema: percepatan menyebabkan tekanan arus kas, perlambatan mengakibatkan kehilangan cerita pertumbuhan
Nomura Securities menilai bahwa narasi investasi AI saat ini menghadapi kontradiksi internal: jika perusahaan cloud skala besar mempercepat belanja modal, arus kas bebas akan terus terkuras dan keberlanjutan pendanaan mereka dipertanyakan; namun jika mereka memperlambat, hal itu berarti permintaan AI dan prospek keuntungan tidak terealisasi. Kedua skenario ini sama-sama mengarah pada aksi jual. Posisi long yang padat selama "demam agent AI" di bulan September terkena stop loss besar-besaran ketika pemicu negatif muncul, dan efeknya menyebar ke pasar obligasi AS, nilai tukar, serta komoditas, sehingga memicu deleverage sistemik.
CEO Amazon (AMZN.US): Kapasitas komputasi awan AWS telah terjual habis hingga tahun 2027, dan untuk tahun 2028 juga sudah banyak kapasitas yang telah dipesan oleh pelanggan
Jassy mengatakan pada hari Jumat bahwa seiring meningkatnya permintaan infrastruktur kecerdasan buatan (AI), kapasitas komputasi awan Amazon AWS pada dasarnya sudah terjual habis hingga tahun 2027, dan banyak kapasitas untuk tahun 2028 juga telah dipesan oleh pelanggan.
AI perdagangan anjlok, apakah Anthropic akan menunda "super IPO"? Tanggal "penawaran publik yang dijadwalkan" pada pertengahan November sudah semakin dekat
Jendela waktu sangat ketat—sesuai peraturan SEC, dokumen S-1 harus diajukan paling lambat minggu depan, dengan pasar prediksi memberi peluang sekitar 80% untuk IPO tahun ini. Sektor AI yang mengalami penjualan besar membuat prospek IPO menjadi suram, dan rencana IPO bulan September sebelumnya telah gagal. Beberapa pelaku pasar menyatakan bahwa Anthropic kemungkinan menghadapi tekanan untuk menunda IPO, namun beberapa analis juga menunjukkan bahwa kebutuhan mendesak perusahaan terhadap modal dapat mendorong mereka tetap pada rencana semula.
Harga kripto
Lainnya
