El plan de stablecoin gratuita de Erebor Bank fracasó después de que los traders descubrieran una vulnerabilidad.

Erebor Bank intentó atraer empresas de criptomonedas permitiendo a los clientes convertir USDC y USDT en dólares al valor nominal de forma gratuita. En cuestión de meses, empresas de trading profesional como Wintermute y Galaxy Digital, según se informa, encontraron una forma de obtener ganancias con esta oferta, dejando al banco a cargo de absorber el costo. Erebor rápidamente se convirtió en uno de los nuevos bancos más comentados de Silicon Valley. Respaldado por el cofundador de Anduril, Palmer Luckey, y avanzando hacia una valoración de 8 mil millones de dólares, según se informa, busca convertirse en el banco preferido para empresas de criptomonedas, inteligencia artificial y tecnología de defensa.Cómo los traders convirtieron la oferta gratuita de Erebor en dinero fácilLa operación era sencilla. Los stablecoins como USDT a veces se negocian por poco menos de 1 dólar. Normalmente, convertirlos nuevamente en dólares reales conlleva costos. Tether, por ejemplo, cobra lo que sea mayor entre 1.000 dólares o el 0,1% por los reembolsos directos. Erebor ofrecía a sus clientes 1 dólar en efectivo por cada token sin cobrar esa comisión. Eso significaba que una empresa de trading podía comprar USDT por debajo de 1 dólar, enviarlo a Erebor, recibir el dólar completo y quedarse con la diferencia. Esas fracciones de centavo importan cuando las operaciones alcanzan millones. Según The Information, Wintermute hizo exactamente eso con millones de dólares en USDT. Galaxy Digital también realizó operaciones de redención de stablecoins con Erebor, según personas con conocimiento del asunto.Erebor eventualmente les pidió a empresas, incluyendo Wintermute, que dejaran de hacerlo. Luego el banco eliminó las conversiones gratuitas para clientes sin depósitos considerables e introdujo comisiones y límites según el volumen. Un representante de Wintermute declaró que la firma sigue haciendo negocios con Erebor y valoramos nuestra relación, según informes de The Information.Erebor está aprendiendo la parte difícil de la banca criptoEste episodio ocurre mientras uno de los bancos más nuevos de Estados Unidos se prepara para cerrar una ronda de financiamiento de 1.500 millones de dólares con una valoración pre-money de 8 mil millones de dólares, según The Information. Erebor está respaldado por el cofundador de Anduril, Palmer Luckey. Su negocio está enfocado en sectores que los bancos tradicionales suelen tener dificultades para atender. La FDIC aprobó a Erebor para trabajar con empresas de tecnología, pagos, inversión y defensa, incluyendo firmas de criptomonedas. Su modelo respalda explícitamente los depósitos y retiros de stablecoins mientras mantiene los depósitos de los clientes en dólares. Eso hizo que la conversión gratuita fuera un punto de venta atractivo. También creó un precio que los traders profesionales podían aprovechar. En los mercados de criptomonedas, incluso una fracción de centavo puede convertirse en un modelo de negocio cuando se mueve suficiente dinero a través de él. Lee el artículo en BeInCrypto